周二，三大指数下跌，美国国债收益率继续攀升。美国10年期国债收益率一度上涨7.6个基点，最高上涨至4.405%，创今年以来的最高水平。

【美股】截至收盘，道指跌396.61点，跌幅为1.00%，报39170.24点；纳指跌156.38点，跌幅为0.95%，报16240.45点；标普500指数跌37.96点，跌幅为0.72%，报5205.81点。特斯拉(TSLA.US)跌4.9%，英伟达(NVDA.US)跌近1%。纳斯达克中国金龙指数收涨0.32%，哔哩哔哩(BILI.US)涨3%。

【欧股】欧股主要指数下跌，德国DAX30指数跌超1%，法国CAC40指数跌0.92%，欧洲斯托克50指数跌0.81%，英国富时100指数跌0.22%。

【亚太股市】日经225指数、印尼雅加达综合指数微涨，越南VN30指数微跌，新加坡海峡时报指数涨0.4%。

【加密货币】比特币跌超5.8%，报65625.4美元/枚；以太坊跌6.9%，报3263.82美元/枚。

【黄金】COMEX 6月黄金期货收涨1.09%，报2281.8美元/盎司，创收盘历史新高。COMEX 5月白银期货收涨3.39%，报25.923美元/盎司。此前美国稳定的职位空缺报告和稳健的工厂数据刺激了市场对美联储可能需要在更长时间内维持较高利率的猜测，使得金价在美盘中受到打压。尽管如此，伊朗与以色列的紧张局势还是增强了黄金的避险吸引力。两位美联储今年的FOMC票委——戴利和梅斯特的讲话也对黄金起到了助推作用，两人均预测今年将降息三次，即在点阵图中属于鸽派阵营。

【原油】纽约商品交易所5月交割的西德克萨斯中质原油(WTI)合约上涨1.44美元，涨幅为1.72%，收于每桶85.15美元。欧洲洲际交易所6月交割的布伦特原油期货合约上涨1.53美元，涨幅为1.75%，报每桶88.94美元。欧佩克上月原油产量保持稳定，但一些成员国在减产协议方面停滞不前。根据一项调查，欧佩克3月份每天生产2686万桶原油，与上个月相比几乎没有变化。旨在通过减产来支撑油价的新协议已经达成三个月，沙特阿拉伯和科威特等几个欧佩克国家正在遵守协议，但其他一些国家则没有。伊拉克、阿拉伯联合酋长国和加蓬的日产量合计超过了商定的配额数十万桶。

【金属】伦敦金属多数上涨，伦镍、伦铜涨近1.7%，伦铝、伦锌涨超1.7%。

【宏观消息】

美国职位空缺升至875.6万，高于预期。美国2月份职位空缺从1月份的874.8万个增加8000个至875.6万个，高于预期的873万个。2月职位空缺率5.3%，前一个月为5.3%。招聘速度为3.7%，前一个月为3.6%。2月份有348.4万人辞职。裁员和解雇率为1.1%，1月份为1.0%。另有35.1万人因退休、调往其他地点、死亡和因残疾离职而离开公司。

美联储梅斯特：希望今年降息三次前看到更多证明通胀放缓的数据。克利夫兰联储主席梅斯特表示，她希望在降息前看到更多通胀走低的证据，最近数据总体上符合她对抗通胀进展缓慢的预期。梅斯特今年在货币政策有投票权。她表示，今年以来高于预期的通胀数据很大程度上证实了通胀下降道路不会一帆风顺。梅斯特指出，她仍然相信通胀率会继续朝着美联储2%的目标下行，但下降速度会比去年要慢。她表示：“我需要看到更多数据来增强信心。等更多月度数据出炉后，我们将能更好地了解通胀下降过程是否正在停滞，或者说年初的数据是否反映了通胀在趋向稳定的过程中出现暂时绕道”。梅斯特仍然认为今年最可能降息三次，至于是否有必要减少，现在“很难讲”。她称，没有足够证据支持美联储在4月30日至5月1日会议上降息，她不会排除6月行动的可能性。

美银：客户全线削减美股配置 非必需消费品和金融板块资金流出最多。从散户投资者到对冲基金在内的美国银行客户上周都是美国股票净卖家，在第一季度的最后五个交易日从该资产类别净撤资19亿美元。Jill Carey Hall为首的量化策略师表示，除回购自己股票的美国公司外，美国银行的所有主要客户群体都是美股净卖家。散户投资者连续第八周、对冲基金连续第四周、机构客户连续第二周净卖出美股。板块层面，非必需消费品和金融板块流出最多，非必需消费品出现22周来首次净流出。只有科技股、必需消费品和房地产股录得资金流入。

穆迪报告显示美国第一季度写字楼空置率接近20% 创下纪录高位。随着混合办公需求的不断发展，美国写字楼空置率在第一季度达到新的峰值。穆迪周一在初步报告中表示，空置率从上一季度的19.6%升至创纪录的19.8%。尽管空置率上升，但该信用评级机构表示，早期数据显示商业地产季度表现稳定。由于混合办公模式显示出更强的持久力，租户继续缩减规模打击了写字楼行业。美联储的加息周期也伤害了商业地产。穆迪的数据显示，该行业的困境已使空置率超过了1986年和1991年的历史高点，而且可能还有进一步上升的空间。

【个股消息】

苹果(AAPL.US)市值蒸发逾3000亿美元 投资者猜测最糟糕时期或已过去。随着苹果公司股价创出10多年来相对于标普500指数的最差季度表现，交易员们正在寻找最糟糕时期可能已经过去的迹象。今年年初以来12%的跌幅让卖空者获利丰厚，也给了他们平仓锁定利润的理由。技术分析师称，苹果股价正徘徊在逢低买入者可能介入的水平。而且与其他大型科技公司相比，苹果的糟糕表现可能会使其股价显得便宜。苹果今年市值蒸发了超过3000亿美元，也将市值最高美国公司的地位让给了微软。

特斯拉(TSLA.US)Q1交付38.68万辆汽车。特斯拉公布的数据显示，在第一季度生产433,371辆汽车并交付386,810辆汽车，不及市场预期。其中，Model 3/Y 交付量369,783辆，同比下降10%，预估426,940辆。特斯拉2023年第一季度交付422,875辆汽车，本季度同比下降8.53%;2023年第四季度交付484,507辆汽车，本季度环比下降20.16%。特斯拉解释称，销量下降的部分原因是弗里蒙特工厂升级版Model 3的生产处于早期阶段以及红海冲突和柏林超级工厂纵火袭击造成的运输分流导致工厂停工。

英特尔(INTC.US)的报告显示旗下代工业务的亏损在2023年扩大。英特尔在周二提交的一份文件中表示，该公司负责制造业务的新部门“英特尔代工”(Intel Foundry)在2023年的销售为189亿美元，低于前一年的275亿美元，运营亏损从2022年的52亿美元扩大到70亿美元，预计亏损将在2024年达峰，将在“从现在到2030年底的中段”实现运营层面上的盈利。报告公布后，英特尔股价盘后下跌超过2%。英特尔进军外包芯片生产是该公司史上最大的转型之一。首席执行官Pat Gelsinge的复苏计划还包括恢复该公司曾经无懈可击的技术优势，这家芯片巨头在他2021年上任之前的几年里失去了这一优势。

福蓉科技主要从事消费电子产品铝制结构件材料的研发、生产及销售，公司主要产品为智能手机、平板电脑、笔记本电脑等消费电子产品的铝制结构件材料。东方财富证券研报指出，福蓉科技为消费电子铝合金隐形冠军，折叠屏助力再腾飞。公司产品进一步加工后可用于折叠屏手机的铝制中框，主要应用于三星、LG、OPPO、华为等品牌折叠屏手机；还可用于制作折叠屏手机铰链等。

值得注意的是，车企造手机并非易事。TechInsights发布数据，2023年Q3全球智能手机出货量2.96亿部，同比下降0.3%，连续第9个季度出现年度下滑。其中三星在全球智能手机市场以20%的份额位居榜首，苹果以约16%的市场份额位居第二，小米，OPPO(包括一加)和传音跻身前五，接下来则是vivo、荣耀、realme、联想摩托罗拉和华为。分析人士指出，不难看出在已经饱和、成熟的智能手机市场中，新入局玩家想从现在的市场中分到一杯羹尚存不少挑战，锤子手机、格力手机都是前车之鉴。

小牛电动(NIU.US)：NXT首月销售额突破1.25亿元。自2月29日首发至3月31日，小牛电动旗下高端智能两轮电动车NXT的全渠道销售额突破1.25亿元，总销量高达13349辆，其中高配版本NXT Ultra销量占比高达48%。小牛电动预计，2024年全年的整车销量在100万辆至120万辆之间，对应同比增长约41%至69%。